故事描述有年轻人在睡梦中受到鬼王佛迪的骚扰，于是跑到精神科医院去诊疗，不料鬼王仍纠缠不舍。此时，南施（在第一集的唯一生还者）已成为心理医生，她凭自已的经验和医学技术协助其他医生对鬼王展开反击。全片深具想像力，特技场面也处理得颇具效果，将一个已类型化的故事拍出了新鲜的活力。

《猛鬼街Ⅲ》是由查克·拉塞尔执导的影片，帕特里夏·阿奎特等参加演出，是系列中摄制成绩排名第五的一部，也是系列由衰落走向辉煌的转折点。